印度支付江湖的变局：UPI何以剑指90%零售数字支付

印度数字支付买卖场这几年像坐了火箭，交容易额每年以50%的速度往上蹿。按普华永道《印度支付手册-2022-27》的说法， 2022-2023财年零售数字支付总量1030亿笔，到2026-2027财年能冲到4110亿笔。其中最猛的当属统一支付接口， 2022-2023年干了837.1亿笔，五年后预计能干到3790亿笔——换句话说以后印度每10笔零售数字支付里9笔兴许都是UPI的活儿。但这事真实这么轻巧松？UPI凭啥一家独巨大？背后有没有藏着雷？咱们掰开揉碎了说。

从0到10亿笔：UPI的三年狂奔速度

2016年UPI刚上线时谁能想到它能火成这样？印度国支付公司的数据看得出来到2023年10月，UPI月交容易量直接干到10亿笔，用户数突破1亿。注意，这可是三年内做到的——对比一下美国的移动支付先驱Venmo用了整整五年才摸到1亿用户。UPI凭啥跑这么迅速？关键在于它抓住了印度人最痛的点：老一套银行转账太麻烦。

印度UPI交易预计将占零售数字支付的90%

以前在印度转账， 得记账号、IFSC码，银行APP还卡得要死，跨行转账等上两三天是常事。UPI直接把门槛砍到最矮小：手机号就是ID，绑个银行卡，扫个码就能付钱。2022年11月有次UPI系统故障， 全国支付停摆两细小时后来啊社交新闻上一堆人抱怨“今天没法付饭钱了”——这说明啥？UPI已经成了印度人日常生活的“水电煤”，离不开了。

支付革命背后：UPI的“轻巧松暴力”式设计

UPI能成气候，核心就俩字：轻巧松。它把银行账户、钱包、支付工具全揉在一起，一个APP搞定全部事。用户最许多能关联10个银行账户，想用哪个点哪个，不用再下载各个银行的APP。商家这边更省心，不用买POS机，打印个二维码就行，连菜买卖场卖菜的巨大妈都能用。

平安上UPI也没含糊， 双沉加密加UPI PIN码，虽然诈骗案还是不少许，但比起老一套银行卡盗刷，凶险还是矮小不少许。更狠的是“24/7操作”，银行下班了？UPI照转不误。2023年排灯节期间，UPI单日交容易量破1.6亿笔，老一套银行系统早瘫痪了。

零售支付的主场：UPI怎么碾压老一套银行卡

UPI为啥能在零售数字支付里占90%？基本上原因是它把银行卡的饭碗给端了。印度储备银行数据看得出来 借记卡用量这些个年一直在跌，基本上原因是现金提取——借记卡最巨大的功能——眼下用UPI扫码就能取，手续费还矮小。2022-2023财年，UPI现金提取交容易量增加远210%，直接把银行ATM机的生意抢了。

信用卡呢？虽然普华永道预测2024-2025财年信用卡交容易会超出借记卡， 但在细小额零售支付上，UPI还是碾压级存在。一杯咖啡50卢比，用信用卡要输密码、签名，流程繁琐；UPI直接扫一下两秒搞定。数据看得出来 UPI平均交容易金额只有1200卢比，正优良覆盖日常细小额消费，信用卡反而成了巨大额支付和信贷的工具。

结实币的两面：UPI狂奔下的隐忧与争议

但UPI真实的一帆风顺？未必。2023年9月， 印度最巨大电商平台Flipkart基本上原因是UPI系统故障，支付页面瘫痪了4细小时亏本上亿美元。这说明UPI太集中了NPCI一家独巨大，系统出问题就是全国性的。更麻烦的是诈骗——UPI的即时性让诈骗分子能飞迅速转账， 2023年孟买警方破获的“虚虚假退款”诈骗案，骗子用UPI在30秒内转走受害人200万卢比，追都追不回来。

商家这边也有怨言。虽然NPCI规定UPI手续费不超出0.1%， 但很许多聚合支付平台偷偷加收0.3%-0.5%的费用，细小商户根本不敢吭声。德里卖水果的拉吉夫说：“用UPI收钱是方便，但平台每月扣我2%的手续费，比现金昂贵许多了。”

未被覆盖的角落：UPI的“数字鸿沟”困难题

UPI的90%占比，其实藏着水分——它基本上覆盖的是城里壮年轻人。印度电子和信息手艺部2023年报告看得出来 农村地区智能手机渗透率只有43%，很许多人连智能手机都没有，更别说用UPI了。比哈尔邦的农民玛雅说：“我连智能手机都不会用，卖粮食只能收现金，UPI对我有啥用？”

语言也是道坎。印度有22种官方语言，但很许多UPI应用只支持印地语和英语，南部泰米尔纳德邦的居民三天两头看不懂界面。金奈的商店主苏克里说：“有老人想用UPI，但看不懂按钮，再说说还是得用现金。”这些个盲区让UPI的90%更像“城里神话”，农村和偏远地区还是现金的天下。

信用卡的反击：高大端支付场景的“再说说一公里”

UPI在细小额支付上无敌，但巨大额和高大端场景还是信用卡的战场。2023年印度房地产买卖场复苏， 一套公寓交容易动辄上千万卢比，用UPI转账凶险太高大——单笔限额10万卢比，还得分十几次转。这时候信用卡分期付款就成了首选， 印度国银行数据看得出来房贷客户里82%选择信用卡分期，比UPI方便太许多。

跨境支付更是UPI的短暂板。印度人去迪拜游玩，UPI根本用不了；但Visa卡全球通用。高大盛报告看得出来2023年印度出境游消费中，信用卡占比68%，UPI差不离能忽略不计。还有信贷场景——信用卡的积分、返现、额度，UPI根本没法比。孟买的白领阿什什说：“我每月工钱卡绑定UPI付日常开销，但巨大额消费还是用信用卡，积分能换机票。”

生态的下一步：UPI怎么从支付工具变成“金融入口”

UPI的野心不止于支付。普华永道印度合伙人Mihir Gandhi说：“支付行业的下一阶段增加远，在生态和用例。”眼下很许多UPI应用已经嵌入了贷款、保险、理财服务。比如Paytm的UPI界面能直接申请细小额贷款，基于用户的交容易数据授信，审批只要5分钟。2023年，UPI关联的数字贷款规模增加远了120%，成了银行和金融手艺公司的新鲜战场。

线下支付也在发力。NPCI推出的UPI Lite，支持离线扫码，没网也能付款。2023年印度地铁系统接入UPI Lite后通勤效率提升40%。以后UPI兴许变成“超级APP”， 像中国的微信支付一样，把吃喝玩乐、衣食住行全包了这或许才是它能稳坐90%份额的底气。

跨境玩家的机会：中国卖家怎么借势印度支付浪潮

对跨境电商印度支付买卖场是块肥肉。2023年印度电商买卖场CAGR达30%，其中60%的订单来自UPI支付。深厚圳的跨境电商卖家李婷说：“2023年我们接入UPI后 印度买卖场的转化率提升了28%，基本上原因是本地用户不用再折腾世界信用卡了。”但接入UPI有门槛——需要印度本地银行账户或和NPCI授权的支付机构一起干， 比如PayU、Razorpay。

更机灵的是“本土化支付链”。孟买的数据公司数据看得出来印度用户更愿意在支持UPI的网站上停留，购物车放弃率比世界支付矮小15%。李婷的做法是：在产品页面直接标注“UPI支付享9折”，后来啊印度订单量在三个月内翻了一倍。这提醒中国卖家：想在印度赚钱，先得学会用印度人的方式付钱。

写在再说说：90%之后 支付买卖场的“新鲜战国时代”

UPI占零售数字支付90%不是终点，而是新鲜起点。它用“轻巧松”颠覆了老一套支付，但集中化凶险、数字鸿沟、高大端场景缺失，都是绕不开的坎。信用卡、 数字钱包不会消失，而是会找到自己的生态位——巨大额支付靠信用卡，细小额日常靠UPI，跨境靠世界卡。

支付买卖场的本质从来不是“一家独巨大”，而是“共存共赢”。UPI的崛起，给印度带来了普惠金融，也让全球看到了新鲜兴买卖场的支付创新鲜潜力。对中国卖家 读懂UPI背后的逻辑，或许比盯着90%这玩意儿数字更关键——毕竟支付只是开头，真实正的战场在生态。