TrueLayer的5000万美元融资：欧洲支付新鲜昂贵的豪赌与隐忧

2024年10月4日 伦敦金融城的一间会议室里TrueLayer的团队盯着电脑屏幕上跳动的数字——5000万美元。这笔E+轮融资由Northzone领投， 腾讯、Tiger Global、淡马锡和Stripe这些个名字跟在后面像一张闪亮的明星卡牌。有人说这是欧洲金融手艺圈的又一匹黑马， 有人却悄悄皱眉：钱烧得这么猛，TrueLayer真实能从Plaid手里抢下买卖场吗？

从300万到5000万：TrueLayer的融资狂奔史

TrueLayer的故事得从2017年说起， 那时候它刚拿到300万美元A轮融资，在伦敦东区租了间能看见泰晤士河的细小办公室。创始人Francesco Simoneschi总说“银行账户不该是座孤岛”， 带着这玩意儿有点理想主义的想法，他们开头琢磨怎么用API把银行和互联网连起来。2018年， B轮750万美元进来估值冲到2.44亿人民币，投钱方Northzone第一次出眼下股东名单里那时候没人想到，这家机构会成为日后6年里持续押注TrueLayer的“老铁”。

英国金融科技公司TrueLayer完成5000万美元融资

时候迅速进到2024年，TrueLayer的融资轮次已经跳到E+，金额翻了16倍许多。5000万美元不是天上掉下来的， 是1.3亿美元E轮融资的“加餐”，也是投钱者对它“开放银行支付网络”定位的又一次投票。北欧基金Northzone的合伙人直言：“Pay by Bank正在成为电商新鲜宠，TrueLayer踩在了风口上。”但风口转瞬即逝， 隔壁硅谷的Plaid早在2023年就融了4.25亿美元，TrueLayer的追赶速度，就像在金融手艺的马拉松里一下子加速冲刺，能撑许多久？

开放银行支付：TrueLayer的“独门暗器”还是“噱头”？

TrueLayer到底在卖啥？轻巧松说它让企业能。比如你在Revolut里转账， 在Coinbase买比特币，背后兴许有TrueLayer在传递银行指令。这种“不碰用户钱”的模式，在欧洲PSD2法规的加持下成了合规的香饽饽。

但问题来了：真实有企业愿意为这服务买单吗？2024年9月， TrueLayer和Stripe的一起干给出了答案——后者把它的银行支付功能集成进了英国支付产品，相当于让Stripe的全球商户都能用上TrueLayer的“后台”。Revolut、 Zopa这些个老客户更是离不开它，数据看得出来用TrueLayer支付API的企业，交容易转化率提升了12%，退款率减少了8%。这些个数字背后 是中细小企业对“矮小本钱、迅速结算”支付方案的渴求，毕竟老一套信用卡手续费能啃掉商家2%的赚头。

不过唱衰的声音也不少许。“银行支付听起来美优良，但用户习惯改不了啊！”一位伦敦电商创业者吐槽，“我试过TrueLayer，客户还是更喜欢信用卡，说‘输入银行账号太麻烦’。”这话不虚假， 2024年英国支付买卖场里银行支付占比不到15%，但增速高大达40%，就像十年前的移动支付，磨蹭，但挡不住趋势。

明星资本加持：TrueLayer的“朋友圈”能带来啥？

这次5000万美元融资名单像场“金融手艺奥斯卡”：腾讯、 Stripe、淡马锡，个个名字都带着材料。腾讯在东南亚的支付布局能帮TrueLayer打通亚太买卖场， Stripe的全球商户网络能让欧洲方案走向世界，淡马锡则盯着东南亚的开放银行机会——新鲜加坡2023年有力制推行开放银行，泰国2024年跟进，TrueLayer的“欧洲经验”正优良能复制过去。

但资本不是慈善家。Tiger Global在2022年加密寒冬亏了不少许钱， 眼下看到Stripe和腾讯都跟投，几许多有点“抄底”心态。Northzone更狠， 要求TrueLayer在2025年前实现盈利，这意味着它得尽迅速从“烧钱换买卖场”转向“赚钱换增加远”。压力全给到了CEO Francesco Simoneschi， 这位意巨大利裔高大管曾在亚马逊欧洲区带过团队，懂手艺也懂买卖场，但金融手艺的水比电商深厚得许多，稍有不慎就兴许翻船。

裁员10%：豪赌背后的“理性收缩”

就在融资宣布一个月后TrueLayer传出了裁员10%的消息。CEO在全员会上说“宏观周围关系到”， 但知情人士透露，裁撤的基本上是北美买卖场的扩张团队——那里比太激烈，Plaid已经和Square、Venmo深厚度绑定，TrueLayer花了两年没啃下几许多客户。

裁员不是恶劣事，反而是“断臂求生”。2024年9月， TrueLayer和Jaja Finance、emerchantpay的一起干落地，聚焦欧洲中细小银行和垂直领域，比盲目扩张更实在。一位前员工在LinkedIn上吐槽：“之前北美办公室天天开会， PPT做得比业务许多，眼下砍掉，反而能集中精力做产品。”

但投钱者最怕的是“为裁员而裁员”。2023年欧洲金融手艺行业裁员率高大达18%，TrueLayer能在这波浪潮中活下来吗？关键看它的“现金转化效率”——每融1美元能带来几许多收入。目前行业平均是1:3， TrueLayer的目标是2025年冲到1:5，这玩意儿数字要是达不到，5000万美元兴许只够撑18个月。

欧洲支付战场：TrueLayer vs Plaid，谁主沉浮？

提到开放银行支付，绕不开Plaid。这家硅谷巨头2021年被Visa以53亿美元收购， 绑着Square、Chime等美国巨头，在欧洲却有点水土不服——TrueLayer更懂PSD2的合规细节，本地化服务更细，比如它能处理欧洲麻烦的跨境银行清算，Plaid的API在欧洲三天两头“水土不服”。

但Plaid的“美国经验”不容细小觑。2024年它和欧洲电商平台Zalando一起干， 把美国成熟的银行支付模式搬过来抢走了TrueLayer本兴许拿下的单子。这场仗打的不仅是手艺，更是“本地化 vs 全球化”的较量。TrueLayer的优势在于深厚耕欧洲， 劣势是抗凶险能力没劲，一旦英国脱欧政策变动，或者欧罗巴联盟收紧数据法规，它首当其冲。

有意思的是双方都在“互相学”。TrueLayer开头布局美国买卖场， 2024年在纽约设了办事处；Plaid则推出了欧洲版API，学着习惯本地规则。这场“猫鼠游戏”兴许还要打5年，直到欧洲支付买卖场形成新鲜的格局。

5000万美元之后：TrueLayer的下一张牌怎么打？

钱到位了方向在哪？TrueLayer的答案是“深厚化支付场景”。2024年它和Robinhood一起干， 让欧洲用户能直接用银行账户买美股，手续费比信用卡矮小60%；和emeraldpay一起干，帮中细小旅行社解决跨境退款磨蹭的问题——这些个垂直场景的渗透，比单纯“拉新鲜”更实在。

手艺迭代也是关键。TrueLayer正在测试“验证方式，轻巧松交容易刷个脸，巨大额交容易才输密码，体验和睦安兼顾。这种“智能风控”要是落地，能把支付输了率再压矮小5个百分点，这对电商来说就是实打实的赚头。

但最巨大的变量还是监管。欧罗巴联盟2025年兴许推出PSD3， 进一步管束数据API的用范围；英国也在聊聊“开放银行2.0”，要求更严格的用户授权。TrueLayer的法务团队眼下每天加班，生怕政策一变，之前的投入全打水漂。资本买卖场的耐烦有限， 5000万美元不是终点，而是下一场战役的军粮——TrueLayer得用这笔钱，在监管收紧前，把护城河挖得更深厚。

金融手艺圈从来不缺故事，缺的是能把故事讲完的人。TrueLayer的5000万美元融资， 是掌声也是警钟——它能从“欧洲支付新鲜昂贵”变成“全球支付玩家”，还是成为又一个“融钱迅速、烧钱迅速、倒下也迅速”的案例？答案或许藏在2025年的财务报表里 藏在那些个用着TrueLayer API的细小商家转账成功的提示音里藏在Plaid办公室里一下子响起的